امواج الیوت در تحلیل بازار فارکس

الیوت کلاسیک

اخبار بورس و اقتصادی، آموزش و تحلیل سهام - نبض‌بورس

بر اساس نظریه امواج الیوت حرکات قیمت در بازارهای مالی به صورت امواج دریا شکل می گیرد. در واقع حرکت قیمت به صورت خطی نمی باشد و قابل پیش بینی هستند. نظریه امواج الیوت یکی از ابزارهای تحلیل تکنیکال است که در بازارهای مالی با روند صعودی و نزولی شرایط برای یافتن بهترین نقطه برای ورود و خروج به سهم را پیش بینی می کند.
رالف نلسون الیوت (Ralph Nelson Elliott)، یک حسابدار حرفه‌ای و تحلیلگر بازار سرمایه بود که سال‌های زیادی را به بررسی داده‌های مربوط به سهام‌های مختلف گذراند. طبق تحقیقات الیوت حرکات قیمت شبیه الگوهای موج های تکرار شونده می باشد در نتیجه بر اساس این الگوهای تکراری سرمایه گذارارن قادر به پیش بینی حرکات قیمتی خواهند بود. در نهایت، نظریه امواج الیوت، در سال 1935 به شهرت رسید و اولین کتابی که در زمینه تحقیقات الیوت منتشر شد، کتاب اصل موج (The Wave Principle) بود.
این الگوها هیچ قطعیت کاملی برای پیش‌بینی در مورد حرکات قیمتی آینده ندارند، بلکه تنها به تحلیل ما کمک می‌کنند. در واقع از امواج الیوت می‌توان در ارتباط با سایر روش‌های تحلیل تکنیکال از جمله پرایس اکشن و یا اندیکاتورها برای شناسایی فرصت‌های معاملاتی در بازار استفاده کرد. این درحالی است که معامله‌گران ممکن است هم‌زمان، تعابیر مختلفی از ساختار امواج الیوت در یک بازار داشته باشند.

الگوی امواج الیوت

بازارهای روندی در الگوی امواج 3-5 حرکت می کنند که این امواج به دو دسته تقسیم می گردند:

1. امواج پیشرو (Impulsive)، که امواج 1، 3، 5 و B هستند و به آن‌ها امواج همراه با روند می‌گوییم.
2. امواج اصلاحی (Corrective)، که امواج 2، 4، A و C هستند و به آن‌ها امواج خلاف روند می‌گوییم. الگوی اصلاحی شبیه یک الگوی کنج باز شونده یا انقباضی است. تعداد امواج اصلاحی بر اساس اینکه چه نوع اصلاحی دارد، متغیر است.

در بین موج های الیوتی موج های کوچکتری به نام ریز موج وجود دارد که از موج های اصلی کوچکتر هستند.

قواعد اصلی امواج الیوت

1. در روند صعودی موج دوم هرگز قیمت های پایین تر از موج اول را تجربه نمی کند.
2. در روند صعودی موج سوم هرگز کوچکتر از موج های اول و پنجم نمی باشد اما در اغلب مواقع موج سوم بلندتر از موج‌های اول و پنجم است.
3. در روند صعودی موج چهارم هرگز با موج اول هم پوشانی ندارد.
4. گاهی موج پنج نمی‌تواند فراتر از موج سه برود، به این اتفاق کوتاه شدگی امواج می‌گویند.
5. قسمت مرکزی موج سه پرشیب‌ترین موج انگیزشی است، البته به جز موج یک قبل خود که پرشیب‌تر است.
   موج‌های یک و سه و پنج معمولا طولانی‌تر هستند. امواج اصلاحی کوتاه‌تر می‌باشند.
   6. در روند صعودی امواج الیوت، هر کف بالاتر از کف قبلی و هر سقف بالاتر از سقف قبلی و در روند نزولی عکس این اتفاق رخ می دهد، یعنی هر کف پایین تر از کف قبلی و هر سقف هم پایین تر سقف قبلی می باشد.

امواج اصلاحی در الیوت

بعد از پایان یک حرکت جنبشی پنج موجی حرکت اصلاحی در سه موج کاهشی آغاز می گردد.
به‌طور کلی امواج اصلاحی به دو صورت شکل می‌گیرند:

• اصلاح ساده
• اصلاح ترکیبی (پیچیده)

امواج اصلاحی در شکل ساده به‌صورت الگوهای زیگزاگ (A,B,C)، مثلث‌ها و اشکال بی‌قاعده تشکیل می‌شوند.

اندیکاتور امواج الیوت

اندیکاتور مکدی (MACD)، ابزار موج شمار در نظریه امواج الیوت است.
در اندیکاتور مکدی بین موج 3 و موج 5، واگرایی وجود دارد. منظور از واگرایی این است که نمودار قیمت و اندیکاتور، خلاف یکدیگر حرکت می‌کنند. وقتی اندیکاتور واگرایی را نشان دهد، به این معناست که در قیمت، تغییر ایجاد می‌شود.

چگونه امواج الیوت را تشخیص دهیم؟

برای تشخیص امواج الیوت، از اندیکاتور مکدی کمک می‌گیریم. برای این کار، مراحل زیر را به ترتیب طی می‌کنیم:

1. در اندیکاتور مکدی، بلندترین قله را پیدا کرده و آن را موج 3 می‌نامیم.
2. واگرایی بین موج 3 و موج 5 را پیدا کرده و آن را موج 5 می‌نامیم.
3. دره وسط موج 3 و موج 5 را موج 4 می‌نامیم.
4. گودال مکدی را که قبل از موج 3 قرار دارد، پیدا کرده و آن را موج 2 می‌نامیم.
5. قله قبل گودال مکدی (موج 2) را هم موج 1 می‌نامیم. شروع موج 1، از نقطه صفر اندیکاتور مکدی و از جایی خواهد بود که مکدی تغییر جهت داده است.

کاربرد امواج الیوت

نظریه امواج الیوت بهترین زمان برای ورود و خروج سرمایه گذاران به بازارهای مالی طلا، سکه، نفت، دلار، فارکس، سهام و. را شناسایی میکند.
حال شما به‌عنوان یک سرمایه‌گذار اگر بخواهید بر اساس امواج الیوت دست به معامله بزنید معمولاً در موج دو یا سوم وارد می‌شوید و در انتهای موج ۵ ام از بازار خارج می‌شوید. این‌گونه شما توانستید بر اساس یک الگو و شناسایی روند بازار قیمت‌های بعدی را پیش‌بینی کنید.

معایب امواج الیوت

متاسفانه موج‌های الیوت مانند دیگر روش‌ها محل یا زمان دقیق چرخش روند بازار را ارائه نمی‌دهد. این روش کاملاً بر اساس نظر شخصی افراد است و هر فردی می‌تواند برداشتی متفاوت از نمودارها، امواج یا زمان شروع هر موج داشته باشد.
این روش گاهی در مطابقت با واقعیت عملی نیست و به همین دلیل معامله‌گرها با کمک دیگر شاخص‌ها اقدام به تشخیص امواج و روند بازار می‌کنند. در نتیجه موج‌های الیوت همیشه دقیق نیستند و اطمینان کامل بر آن‌ها گاهی اندکی دشوار می‌شود.

تحلیل شاخص کل با امواج الیوت | وارد موج ۳ شدیم؟

با توجه به اینکه مدتی است بازار سرمایه روند صعودی را آغاز کرده است و شاخص کل در حال رشد می باشد، بسیاری از سهامداران پیگیر این مسئله هستند که این صعود شاخص کل تا کجا ادامه خواهد داشت؟ در این مطلب تحلیل شاخص کل را با امواج الیوت انجام داده ایم.

تحلیل سناریوهای الیوتی پالایش و برکت | اصلاح در پالایشی یکم تمام می شود؟

برکت و پالایشی یکم از جمله نمادهایی بودند که در یک سال اخیر با حاشیه ها و اُفت و خیزهای فراوانی رو به رو بوده اند. این دو سهم بر اساس سناریوهای الیوتی چه روندی را در روزهای آینده بورس طی خواهند کرد؟

تحلیل سناریو‌های الیوتی شاخص کل | اصلاح به پایان رسید؟

هر چند انتقادات فراوانی به شاخص کل وجود دارد اما این شاخص همواره به عنوان دماسنج بازار سرمایه مطرح بوده است. تحلیل این شاخص بر اساس سناریوهای الیوتی می تواند دید خوبی نسبت به روزهای آینده بورس بدهد. آیا اصلاح به پایان رسیده است؟

تحلیل سناریوهای الیوتی خودرو و خزامیا | این دو سهم صعودی می شوند؟

خودرو و خزامیا از جمله نمادهای گروه خودرویی می باشند. نماد خودرو و روند آن از اهمیت بسزایی برخوردار است. این دو سهم بر اساس سناریوهای الیوتی چه روندی امواج الیوت در تحلیل بازار فارکس را در روزهای آینده بورس طی خواهند کرد؟

تحلیل سناریوهای الیوتی شپنا و وتجارت | روند این دو سهم چگونه خواهد بود؟

شپنا و وتجارت از جمله نمادهای مهم و شاخص ساز بازار سرمایه می باشند که سهامداران بسیاری دارند. این دو سهم بر اساس سناریوهای الیوتی چه روندی را طی خواهند کرد؟

معرفی امواج الیوت و کاربرد امواج الیوت در تحلیل بازار فارکس آن در تحلیل تکنیکال – استراتژی فارکس

الیوت معتقد است، روند قیمت ها در بازارهای مالی از جمله بازار فارکس یا بازار بورس، از یک روانشاسی مشترکی بین سرمایه گذاران و معامله گران ناشی می شود. او دریافت که از لحاظ روانشناسی جمعی یا عمومی، نوسان قیمت ها همیشه در یک الگوی فراکتال تکراری در بازارهای مالی ظاهر می شود.

تئوری الیوت شباهت زیادی به تئوری داو “Dow theory” دارد. در هر دوی این تئوری ها قیمت ها حرکتی موجی دارند. از آنجاییکه الیوت علاوه بر ماهیت موجی، ماهیت فراکتالی بازار را نیز شناسایی کرده است، تئوری او می تواند برای تحلیل دقیق تر و جزئی تر بازار مورد استفاده قرار گیرد. او سپس تحقیق کرد که آیا شاخص کلی بازارها نیز در همان الگو قابل تحلیل است یا خیر. همچنین او مطالعات زیادی برروی شناسایی تکرار الگوها برای پیش بینی حرکات آینده بازار انجام داده است.

استراتژی امواج الیوت برای پیش بینی بازار

وقتیکه ما صحبت از تحلیل یک بازار مالی می کنیم این بازار می تواند فارکس، بورس یا دیگر بازارهای مالی باشد. استراتژی فارکس با استراتژی بورس از لحاظ اصول تکنیکی تفاوت اساسی ندارد. بنابراین ما از امواج الیوت می توانیم هم در تحلیل فارکس و هم بورس و دیگر بازارهای مالی استفاده نماییم.

الیوت پیشبینی های دقیقی از بازار سهام بر مبنای یافته های خود در الگوی امواج انجام داد. یک موج انگیزشی یا Impulse wave در همان جهت که یک روند طولانی تر در حال پیشروی است، حرکت می کنند، و همیشه پنج موج در الگوی خود دارد. از طرفی، یک موج اصلاحی در جهتی مخالف روند اصلی حرکت می کند. در یک مقیاس کوچکتر، در هر یک از امواج انگیزشی نیز پنج موج قابل پیش بینی است.

یکی از جملات رایج در بین معامله گران در بازارهای مالی این است که چیزی که بالا می رود باید پایین بیاید. به عبارت دیگر وقتیکه قیمتی به سمت بالا حرکت می کند یا با اصطلاح بازار “رالی” می کند، باید به زودی منتظر حرکت قیمت به سمت پایین باشیم. همچنین برعکس وقتی که قیمت در حال نزول است، باید منتظر تغییر جهت به سمت بالا باشیم. پرایس اکشن به روندها و اصلاح ها تقسیم شده است. روندها مسیر اصلی قیمت را نشان می دهند و اصلاح ها امواج کوتاه مدت مخالف با روند اصلی هستند.

تحلیل تئوری امواج الیوت

مبنای تئوری امواج الیوت به شرح زیر است :

• پنج موج در مسیر اصلی روند اتفاق می افتد که با سه موج در یک اصلاح همراه است. این امواج سپس به دو زیربخش در حرکت موج بالاتر بعدی تبدیل می شود.
• مبنای الگوی امواج همیشه ثابت می ماند در حالیکه طول زمان هر موج ممکن است که متفاوت باشد.

بیایید تا نگاهی به این چارت بیندازیم که از ۸ موج تشکیل شده است ( ۵ موج صعودی و ۳ موج نزولی) که به ترتیب با ۱،۲،۳،۴،۵ و A,B,C نشان داده شده است.

امواج ۱،۲،۳،۴، و ۵ انگیزشی و امواج A,B,C اصلاح را تشکیل می دهند. ۵ موج انگیزشی نیز به نوبه خود، موج ۱ را در الگوی بزرگتر بعدی تشکیل می دهند، و ۳ موج اصلاحی نیز موج ۲ را در الگوی بزرگتر بعدی تشکیل می دهند.

موج اصلاحی اغلب دارای ۳ حرکت مشخص در قیمت است که ۲ تای آنها در جهت اصلی (A,C) و یکی از آنها در جهت مخالف جهت اصلی (B) است. امواج ۲ و ۴ در تصویر بالا اصلاحات هستند. این امواج معمولا دارای ساختار زیر هستند :

توجه داشته باشید که در این تصویر امواج A و C در جهت روند در یک درجه بزرگتر حرکت می کنند و بنابراین انگیزشی هستند و از ۵ موج تشکیل شده اند. موج B مخالف روند است و بنابراین به آن موج اصلاحی می گوییم که از ۳ موج تشکیل شده است.

تشکیل یک موج انگیزشی و در دنباله یک موج اصلاحی، یک موج الیوت را می سازد که از روندها و ضد روندها تشکیل شده است.

همانگونه که در الگوی نمایش داده شده در تصویر ملاحظه می کنید، همیشه حرکت خالص پنج موج به سمت بالا نمی باشد و حرکت سه موج نیز همیشه به سمت پایین نیست. برای مثال وقتیکه که روند بلندتر نزولی است.

درجات امواج

• Grand Supercycle – چرخه بسیار بزرگ
• Supercycle – چرخه بزرگ
• Cycle – چرخه
• Primary – اولیه
• Intermediate – متوسط
• Minor – کوپک
• Minute – ناچیز
• Minuette – بسیار ناچیز
• Sub-Minuette – زیر گروه – بسیار ناچیز

نکته : از آنجاییکه امواج الیوت فراکتال هستند، درجات امواج الیوت می توانند بیشتر از آنچه در بالا گفته شد بزرگتر و ناچیزتر شوند.

برای استفاده از این تئوری در معاملات روزانه، معامله گر ممکن است یک موج انگیزشی را در یک روند صعودی شناسایی کند، خرید خود را انجام دهد و سپس زمانیکه الگو پنج موج را کامل کرد بفروشد. این روش یک استراتژی فراکس برای افرادی است که معاملات روزانه انجام می دهند.

مقبولیت تئوری امواج الیوت

در دهه ۱۹۷۰ قوانین امواج الیوت پس از کار مشترک A.J. Frost و Robert Prechter مقبولیت و شهرت زیادی کسب کرد. آنها در کتاب خود به نام Elliott Wave Principle : Key to Market Behavior توانستند از طریق همان تئوری بازار خرسی دهه ۱۹۸۰ را پیش بینی کنند. همچنین Prechter چند روز قبل از سقوط بازارها در سال ۱۹۸۷ دوباره با کمک تئوری امواج الیوت پیشنهاد فروش سهام داد.

نتیجه گیری

طرفداران امواج الیوت تاکید می کنند که فقط بخاطر اینکه بازار فراکتال است باعث نمی شود تا بتوان آن را پیش بینی کرد. دانشمندان یک درخت را نیز فراکتال می دانند، اما هرگز نمی توانید جهت رشد هر یک از شاخه ها را از قبل پیش بینی کنید. از جنبه عملی نیز قواعد امواج الیوت مانند سایر امواج الیوت در تحلیل بازار فارکس روش های تحلیل تکنیکال کاستی ها و نقایص خود را دارد.

یکی از نقاط ضعف بارز این تئوری این است که طرفداران آن همیشه اشتباهات تصمیم گیری را به دلیل عدم خواندن دقیق و تحلیل نادرست می دانند نه ضعف تئوری یا سیستم. پیشنهاد تجارت آفرین این است که استراتژی فارکس یا بورس خود را تنها بر مبنای امواج الیوت نگذارید و به دنبال اندیکاتورهای دیگر تحلیل تکنیکال برای اطمینان بخشی به تصمیم خود باشید. همچنین اخبار مربوط و موارد فاندامنتال را نیز در نظر بگیرید.

آموزش امواج الیوت

رالف نلسون الیوت را پدر نظریه موجی میدانند.الیوت در 28 ژوئیه 1871 در مرسیویل کانزاس در آمریکا متولد شد.او در اواخر عمر خود بود که توانست تئوری موجی خود را به سرانجام برساند و عملا در طول زندگی خود نتوانست موفقیت های مالی چشمگیری کسب کند.

الیوت در سن 58 سالگی به علت بیماری از شغل خود (حسابداری) انصراف داد و باقی عمر خود را صرف مطالعه رفتار بازار کرد.او نمودار شاخص های مختلف را در تایم فریم های مختلف از سالیانه تا نیم ساعته مورد بررسی قرار داد.

در نوامبر 1934 اعتماد الیوت به یافته های خود تا حدی افزایش پیدا کرد که تصمیم گرفت آنها را با موسسات و شرکت های سرمایه گذاری در میان بگذارد. در آن زمان نمودار ها به شکل دستی تهیه میشده است لذا این اقدام الیوت پشت کار عجیبی را میطلبید.

در اوایل سال 1940 (6 سال بعد از ارائه به دنیا) نظریه موجی مورد استقبال ویژه ای قرار گرفت لذا الیوت مریدان زیادی پیدا کرد که یافته های او را با عنوان آموزش امواج الیوت ارائه میدادند.

جالب است بدانید که برای اولین بار این الیوت بود که الگوهای رفتاری جمعی را به نسبت های فیبوناچی گره زد و برخی تراز های خاص را نسبت های طلایی نامید.

الیوت کلاسیک

اقدامات بولتون:

در سالهای 1950 تا 1960 ( پس از مرگ الیوت ) این همیلتون بولتون بود که دست نوشته های نیلی را جمع بندی و در قالب کتاب اصل امواج الیوت بهانتشار رساند.

رابرت پریچر :

اصل امواج الیوت در مسیر تکامل خود به دوران رابرت پریچر رسید.

او تحقیقات گشترده ای روی این سبک انجام داد.از زمان آغاز پیدایش الیوت تا آن زمان تعداد معامله گران کمتری در بازارهای مالی حضور داشتند.لذا بیشتر تحرکات معامله گران و به پیرو آن نمودار قیمت بیشتر تحرکات ایمپالس گونه داشتته و الیوت بیشتر تمرکز خود را حول کشف قوانین مربوط به شتابدار ها معطوف کرده بود. رفته رفته که بر تعداد معامله گران و فعالان بازارهای مالی افزوده شد الگوی امواج الیوت در تحلیل بازار فارکس جدیدی روی چارت قیمت نقش بستند که امروزه میدانیم آنها کارکشن ها هستند.

رابرت پریچر که یک روانشناس بنامی نیز بود توانسته بود مجموعه ای از نظریات خود را تحت عنوان «راهنما»

گلن نیلی تحولی در آموزش امواج الیوت (Glenn Neely)

از اساتید و نوابغ دنیای الیوت که از سال 1980 شروع به مطالعه روی تئوری موجی الیوت کرده است.در واقع آموزش امواج الیوت پیشرفته امروزی را وامدار این مرد هستیم.

او در طول سالهای کاری خود توانست قوانین شفاف و روشنی درباره تمیز دادن ایمپالس ها و کارکشن ها از هم و همینطور دسته بندی کارکشن ها به انواع کلی استاندارد و پیچیده ارائه داد.

گلن نیلی در مسیر پیشرفت آموزش امواج الیوت در تحلیل تکنیکال به مرور الگوهای کارکشن جدیدی را تحت عنوان فعالیت های مثلثی به بدنه امواج الیوت اضافه نموده است.

از شاهکار های نیلی در کنار همه پیش بینی های قیمتی و زمانی خود از شاخص های گوناگون، پیش بینی افت قیمت طلای جهانی از محدوده 1900 دلار تا محدوده های 1000 دلار بوده است که همه تحلیلگران دنیا را مبهوت خود ساخت.

• از اقدامات بسیار بسیار جذاب وی در گسترش الیوت تبیین قوانین دقیق زمانی بین امواج و الگوها بوده.قوانین دقیقی که به راحتی تایید یا عدم تایید یک الگو را سرسختانه و مطمئن تعیین میکند.
• همچنین او قوانینی را تحت عنوان قوانین منطق ارائه داد که در تعارض شدیدی با نگاه مکانیکی و ریاضی محور به نمودار قیمت-زمان بوده است.
• در ضمن با قوانین سخت گیرانه و دقیقی که ارائه داد اثبات کرد که همه بازار ها اکثر عمر خود را در کارکشن ها (اصلاحی ها) سپری میکنند و نمیتوان هر حرکت شارپ و ممتدی را شتابدار با امواج 1 2 3 4 5 تلقی کرد.

بنابر این موج شماری الگوها با فرمت شکل روبرو در قالب موج شماری الیوت به روش کلاسیک دسته بندی میشود.